透视定投：长期主义的掘金逻辑

发表于 2025-03-15 11:33:31 来源：たけもとしゅういちろう(武本修一郎)网

原标题：透视定投：长期主义的透视掘金逻辑现代人的生活节奏越来越快，心态也越来越急躁。定投的掘上班急着赶公交地铁，长期下班赶着接送孩子，主义职场上急着升职加薪......然而，金逻辑急不意味着目的透视就能快速实现，有时往往还会适得其反。定投的掘在投资这件事上，长期尤为如此。主义很多人在投资上，金逻辑急于更快拿到回报或者拿到更大的透视回报，结果却经常栽跟头，定投的掘总也达不成投资目标。长期有时候，主义慢就是金逻辑快。定投正是这样一种投资方式，能够帮助我们在充满不确定性的快节奏时代里，让资产更稳健地保值增值。通过“3W黄金圈法则”，也就是What（做什么）、How（如何做）、Why（为什么做），我们能够更清晰地认识到这一点。 What：定投的“价值真容” 很多人并不清楚定投的“What”，看不透它的价值真容。简单来说，定投就是一种定期投资方式。比如，每月15日投资500元，买入代码为XXXX的公募基金。其中，日期、金额、基金都可以根据自己的投资需求来确定。一般而言，基金定投具备省时省力，聚少成多、平摊成本等特点。别小瞧定投，虽然每一期投入的资金不多，但多期积累下来能产生滚雪球般的复利效果，获得不小的收益。定投的时间越久，效果就越明显。比如，同样达成20万元的目标，都采用定投偏股混合型基金的方式，选择15年时长达成相比选择5年时长达成，总投入本金减少了59%，这里的计算公式是（55131.89-135167.52）/135167.52=-0.59）。选择15年和5年的每月投入分别为306.29元和2252.79元，显然，选择15年达成20万元的目标，每月投入负担要小很多。另外，因为市场有涨有跌，很少有人能掌握到最佳的买卖点获利。而定投不必考虑进场的时点、价格，不用为短期波动而改变长期投资决策。比方说，2012年1月1日小易开始定投，此时市场横盘震荡很久了，你不知道牛市何时回来，决定再等等。过了三年，2015年1月1日方方也决定开始定投，此时市场点位已经接近市场2007年的历史顶峰了，你担心会被套牢，又决定等等。2018年1月1日，你终于按捺不住，也开始定投了。 2021年12月31日，三人一起赎回了定投。你发现最早开始定投的小易获得了最高的收益率，达到了130.74%；其次是比你多定投三年的方方，获得了82.88%的收益率；你的收益率是最低的，只有62.29%，大约只有小易的1/2。你也许会后悔，为什么没在2012年1月1日或者2015年1月1日开始定投。事实上，不管在哪个时间点开始，你都难以预判未来的市场走势。而采用定投的方式，不用担心一次买在高点，不必考虑进场的时点、价格。总体上，看似被动的定投，其实不失为一种主动的“慢慢变富”的投资。 How：创造价值的“两大素养” 同样一种武器，在不同的人手中会产生不一样的效果。同样的，面对定投这种投资方式，并不是所有人都能获得自己满意的收益，关键要明白How（如何做）。要做到出色的定投，需要具备两大素养——选择和长期。首先，要学会选择合适的基金。通常来说，净值有一定波动的基金产品，更能发挥定投利用波动获利的优势。不过，有些投资者风险偏好相对较低或者手头闲余资金有限，也可以考虑定投波动相对较低的基金产品，比如偏债混合基金、二级债基以及权益类仓位占比较低的FOF产品等。另一方面，选择基金归根结底要看长期业绩。如果基金长期业绩差，那么不管使用何种策略都难以发挥复利效应、拿到出色的回报。其次，要有长期主义的态度。有人曾说：“在投资的时候，要做时间的朋友，坚持价值投资，把眼光放得更远，才能得到长足的发展。” 同样，做定投要秉持长期主义，才能更好地发挥复利效应。如果遇到市场下跌、短期账面亏损就中止定投，也就错过了后续市场上涨的获利机会。雄关漫道真如铁，而今迈步从头越。够乐观、能坚持，才有机会摘取胜利果实。 Why：为何他们适合定投？鞋合不合适，只有脚知道。的确，也不是所有人都适合定投，但大部分普通投资者，例如上班族、投资小白、对未来有长期理财规划的人都比较适合定投。那么，Why（为什么）？为什么他们适合？任何投资活动，都必须量力而行、量体裁衣。对于许多普通上班族来说，在日常开销之外每个月的存款并不多，小额的定投不会给日常生活带来太大压力。而且，由于上班族大多数空余时间不多、精力不足，通过基金定投的方式更为方便省心。基金定投也比较适合未来有大额支出计划的人，比如计划十年后买车或者为几十年以后的退休生活储备养老钱，不妨提前做好规划、以定期定额的方式积累资金。比如，你的计划是未来有20万元买车，这里采用四种不同收益特征的指数作为定投标的，参照它们过去十个完整年度年化收益进行模拟测算，由此设定的不同定投时长下，达成20万元每月需要投入的金额。如此来看，假如你选择定投偏股混合型基金指数，每月投入733.80元，十年就能够达成20万元买车的目标。当然，值得注意的是，任何投资活动都是有风险的，即便是定投也具备一定风险。因此，投资者一定要对自身的资产状况，有一个谨慎和理性的判断。同时在专业基金公司的帮助下，进行稳健地投资，获得合理的收益。目前易方达正在各大平台开展5.20定投季活动，大家如果对定投知识感兴趣，可以关注一下易方达微理财公众号-易定投专区，了解更多定投理财小知识。 *风险提示和免责声明：定期定额投资是引导投资者进行长期投资，平均投资成本的一种投资方式，投资者应充分了解基金定期定额投资和零存整取等储蓄方式的区别，定期定额投资并不能规避基金投资所固有的风险，不能保证投资者获得收益，也不是替代储蓄的等效理财方式。请投资者关注各基金的特有风险，在投资基金前应认真阅读《基金合同》、《招募说明书》等基金法律文件，在全面了解基金产品的风险收益特征、运作特点及销售机构适当性意见的基础上，选择合适的基金产品，审慎作出投资决策。本资料仅用于投资者教育，不构成任何投资建议。我们力求本资料信息准确可靠，但对这些信息的准确性、完整性或及时性不作保证，亦不对因使用该等信息而引发的损失承担任何责任，投资者不应以该等信息取代其独立判断或仅根据该等信息做出决策。基金有风险，投资需谨慎。返回搜狐，查看更多责任编辑：

喜欢59 讨厌86

随机为您推荐

热门文章

1800万，火箭开启下下策！领跑灰熊防守悍将，下赛季或继续摆烂76人双喜临门，连签两人！老里执迷不悟酿苦果，哈登赌赢顶薪合同

原创两极分化！凯尔特人送走斯玛特，名嘴：分不清补强还是重建

NBA断腿哥，跟对勇士，跟对库里，完成夺冠的梦想伊万卡未处理就遭暴露的照片：如此真实的身材，真是别有滋味！

中国男足友谊赛2:0战胜巴勒斯坦队长期不穿内衣的女性，身体会发生哪些变化？女孩子不要羞于了解

618购后晒之魔术贴窗纱“挖呀挖”黄老师再次出圈，晒出书法作品引热议，比手势舞更耐看

男足2场热身赛总结：5人将被淘汰，6将征服久帅，亚运7首发成型日本人的野心有多大？日本国歌仅28字，翻译成汉语后你就明白了

热火走上引进巨星之路欧文是他们的一剂良药

国字号男足梯队连续18年无缘世界大赛！U17国足仅有60多人可选，何谈质量？14岁女生穿包臀裙渔网袜，还拍私密照给男友看，这个社会咋了